В настоящее время в России все большее значение приобретают вопросы стабильности, надежности, устойчивости банковской системы в целом и ее элементов — банков.
Под устойчивостью банка следует понимать такое его динамичное состоя* ние, которое обеспечивает необходимую степень защиты от неблагоприятного воз действия внешних и внутренних факторов. Устойчивость банка можно рассматри вать как условие его прогрессирующего движения. Виды устойчивости банков можно классифицировать по ряду признаков1, в том числе по характеру (эконо мическая, политическая, моральная устойчивость); исходя из общей ее оцен ки (реальная и мнимая устойчивость); по времени обеспечения (долгосрочная и краткосрочная устойчивость); по характеру сбалансированности (сбалансиро ванная и с неустойчивым равновесием); по структуре (финансовая, органи-
‘ Фетисов Г.Г. Устойчивость банковской системы. М.: Финансовая академия при Правитель стве РФ, 2002. С. 14.
зационная, кадровая, операционная, коммерческая устойчивость); по проводимой политике (постоянная или часто меняющаяся устойчивость в рамках общей концепции); с позиции равномерности развития банков (быстро развивающая ся, равномерно развивающаяся и неравномерно развивающаяся устойчивость); с позиции общественной полезности (общественно полезная и эгоистичная устой чивость).
Экономическая устойчивость банка во многом определяется финансовы ми результатами его деятельности, уровнем принимаемых банком рисков в сочета нии с его ликвидностью и доходностью.
Ликвидность (от лат. НциЫш — ЖИДКИЙ, текучий) в буквальном смысле означает легкость реализации, продажи, превращения материальных ценностей и прочих активов в денежные средства. Ликвидность банка нередко определяют как способность банка приобретать наличные средства в центральном банке или банках-корреспондентах но разумной цене. В целом ликвидность банка пред полагает возможность продавать ликвидные активы, приобретать денежные сред ства в центральном банке и осуществлять эмиссию акций, облигаций, депозит ных и сберегательных сертификатов, других долговых инструментов.
Термин платежеспособность несколько шире: подразумевается не только и не столько возможность превращения активов в быстрореализуемые, сколько способность юридического или физического лица своевременно и полностью выполнять свои платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных или иных операций денежного характера. Таким образом, ликвидность выступает как необходимое и обязательное условие платежеспособности, контроль за соблю дением которой уже берет на себя не только само юридическое или физическое лицо, но и определенный внешний орган надзора и контроля.
Ликвидность для коммерческого банка — это его способность обеспечить своевременное выполнение в денежной форме своих обязательств по пассиву. Ликвидность банка определяется сбалансированностью активов и пассивов его баланса, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных банком пассивов.
Нормы ликвидности банка обычно устанавливаются как отношение раз личных статей активов баланса ко всей сумме или к определенным статьям пас сивов или, наоборот, пассивов к активам. Ликвидность банка — основа его платеже способности.
Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам (перед вкладчиками по вып лате депозитов, перед акционерами — по выплате дивидендов, перед государст вом — по уплате налогов, перед персоналом — по выплате заработной платы).
В современной экономической литературе описаны два подхода к харак теристике ликвидности. Ликвидность можно понимать как «запас» или как «поток». Запас характеризует ликвидность банка на определенный момент вре мени, его способность ответить по своим текущим обязательствам, в особенности по счетам до востребования.
Как «поток» ликвидность оценивается за определенный период времени либо на перспективу. При этом подход к ликвидности с точки зрения «запаса» характеризуется как весьма узкий. Нужно иметь в виду, что при рассмотрении ликвидности как «потока» повышенное внимание уделяется возможности обеспе- чсния обращения менее ликвидных активов в более ликвидные, а также притоку дополнительных средств, включая полученные займы. Следовательно, наиболь шее значение приобретает не только оценка ликвидности — «потока», но и оценка ликвидности — «прогноза».
Для оценки совокупной ликвидности коммерческого банка нужно систем но рассматривать стационарную ликвидность («запас»), текущую ликвидность («поток») и перспективную ликвидность («прогноз»).
Таким образом, ликвидность баланса банка подразумевает моментиую оцен ку состояния банка на определенную дату, т.е. ликвидность баланса есть состав ная часть ликвидности банка. При этом баланс коммерческого банка должен обес печивать представление данных аналитического и синтетического учета в форме, приемлемой для расчета совокупной ликвидности банка. При несоблюдении второго условия может возникнуть ситуация, когда, обладая достаточно ликвид ным балансом па определенную дату, банк тем не менее полностью или частично неликвиден.
В зарубежной практике общий резерв ликвидности подразделяется на пер вичный и вторичный.
Первичный резерв ликвидности рассматривается как главный источник лик видности банка. В балансовых отчетах в роли первичных резервов фигурируют активы, включаемые в статью «Наличность и задолженность других банков», куда входят средства на счетах обязательных резервов, средства на корреспондентских счетах (вкладах) в других коммерческих банках, наличные деньги в сейфе и чеки, а также иные платежные документы в процессе инкассирования. Доля первич ных резервов оценивается отношением наличных активов к сумме вкладов или к сумме всех активов.
Вторичный резерв ликвидности — высоколиквидные доходные активы, кото рые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превра тить в наличные средства. К ним относятся активы, которые обычно составляют портфель правительственных ценных бумаг, и в некоторых случаях — средства на ссудных счетах. Основное назначение вторичных резервов — служить источни ком пополнения первичных резервов.
Общий резерв ликвидности коммерческого банка зависит от нормы обяза тельного резерва, устанавливаемого центральным банком, и уровня резерва лик видности, определяемого банком самостоятельно для себя. Каждый коммерческий банк стремится создать минимальный резерв ликвидных средств и обеспечить максимальный кредитный потенциал исходя из своей ликвидности, надежности, прибыльности.
Ликвидность — важнейшая качественная характеристика деятельности бан ка, свидетельствующая о его надежности, стабильности, устойчивости. Для обеспе чения ликвидности банку необходимо формировать такую структуру баланса, при которой активы, не утрачивая своей стоимости, могут своевременно преобразо вываться в денежные средства но мере востребования пассивов.
Ликвидность тесно связана с доходностью банка, по в большинстве слу чаев желание достижеиия высокой ликвидности противоречит необходимо сти обеспечения более высокой прибыльности. Наиболее рациональная поли тика коммерческого банка в области управления ликвидностью состоит в обеспе чении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности. Следовательно, анализ ликвидности, прибыльности и уровня риска банка нужно проводить в комп лексе.
За последние годы наблюдалось существенное возрастание рисков, связан ных с банковской деятельностью, что ставит проблему «риск — ликвидность» в центр управления банковскими операциями. Наиболее распространенными финансо выми рисками являются риск неплатежеспособности заемщика, кредитный риск, процентный риск, валютный риск, риск несбалансированной ликвидности.
Риск постоянно сопутствует банковской деятельности. Риски в банковской практике — это опасность (возможность) потерь для банка при наступлении опре деленных событий.
Риски могут быть как собственно банковскими (внутренними), связанными с функционированием кредитного института, так и внешними, или общими. Важ нейшим способом преодоления или минимизации рисков является их регули рование, т.е. поддержание, как мы уже говорили, оптимального соотношения ликвидности и платежеспособности банка в процессе управления его активами и пассивами. Высокий уровень прибыльности, как правило, связан с высокориско выми операциями. В банковской практике иод рисковыми понимаются или очень выгодные, или весьма невыгодные операции. Причем потенциальная вероятность получить максимально возможную выгоду возрастает по мере увеличения степе ни риска. Анализируя степень рисковости выполнения тех или иных операций, банки используют различные приемы с тем, чтобы максимально снизить возмож ные убытки. Например, банки создают консорциумы, тем самым распределяя риски среди нескольких субъектов отношений; покрывают возникшие убытки от проведения рисковых операций за счет прибыли по другим видам операций; проводят страхование рисков.
Политика банка должна заключаться в том, чтобы стремиться достичь равно весия (оптимального соотношения) между риском и доходом банка. Равновесие в ближайшей перспективе (или так называемое краткосрочное равновесие) пред- ставляет собой соотношение между ликвидностью и прибыльностью. Чем выше ликвидность банка, тем ниже прибыльность и, наоборот, чем ниже ликвидность, тем выше ожидаемая прибыль и обязательно риск. Равновесие в отдаленной пер спективе (или долгосрочное равновесие) предполагает, что чем выше ликвидность, тем прочнее финансовое состояние банка, его капитальная база, и наоборот, чем ниже ликвидность, тем менее устойчив банк с точки зрения капитальной платеже способности.
Доходность и ликвидность банков не достигаются автоматически. Очевид ным решением проблемы привлечения дешевых и размещения дорогих ресурсов является проведение такой политики банка, которая может принести наивысший доход при разумном, с точки зрения руководства банка, уровне риска. Руковод ство банка — акционеры (пайщики) — заинтересованы в более высоких доходах, которые могут быть получены за счет вложения средств в долгосрочные проекты, ценные бумаги сомнительного качества и т.п. Однако подобные действия серьезно ухудшают ликвидность банка, необходимую при изъятии вкладов и для удовлетворения законного спроса на кредит. Неспособность же банка удовлет ворить обоснованные и законные потребности клиентов приведет к немедленной потере банком выгодных контрактов, ослаблению его конкурентных позиций и в конечном счете к возможному краху банка как жизнеспособного субъекта рыночных отношений. Таким образом, подобные операции коммерческих банков могут поставить под сомнение платежеспособность, ликвидность и устойчивость банковской системы в целом.
Основным методом управления ликвидностью и платежеспособностью рос сийских коммерческих банков (с позиций внутреннего и внешнего аудита) являет ся соблюдение ими экономических нормативов Банка России. В настоящее время для обеспечения экономических условий устойчивого функционирования банков ской системы Банк России устанавливает, иапрмер, следующие экономические нормативы деятельности коммерческих банков:
¦ минимальный размер уставного капитала для вновь создаваемых и мини мальный размер собственных средств (капитала) для действующих банков;
¦ нормативы достаточности капитала;
¦ нормативы ликвидности;
¦ максимальный размер риска на одного заемщика или группу взаимо связанных заемщиков;
¦ максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика);
¦ максимальный размер кредитов, гарантий и поручительств, предостав ляемых кредитной организацией своим участникам (акционерам, пайщикам) и инсайдерам.
Анализ ликвидности и управление ею в коммерческом банке проводится одновременно с анализом доходности его деятельности.
Анализ результативности банковской деятельности начинается с анализа доходов и расходов, а заканчивается исследованием прибыли.
Прибыль — это главный показатель результативности работы банка. Коли чественная и качественная оценка прибыльности проводится с целью выяснения финансовой устойчивости банка. В целом речь идет о качественной стороне дела, а не о массе той прибыли, которая получена банком. Данные о прибыли, которые используются для оценки работы банка,— это итоговые показатели, но вопрос заключается в том, за счет каких факторов она получена и как используется в дальнейшем: на накопление или потребление. Бытующее представление о том, что надежность банка определяется размером его прибыли и выплачиваемых диви дендов, более чем спорно. Напротив, высокий дивиденд при всей его привлека тельности для акционеров еще не свидетельствует о высокоэффективной деятель ности кредитной организации. Прибыль должна рассматриваться с позиции ее достаточности для роста банковского капитала, в связи с чем ее рациональнее уберечь от чрезмерного распределения на потребительские цели. Масса прибыли сама по себе — далеко не исчерпывающий показатель. Ее необходимо сравнивать с другими показателями, характеризующими деятельность банка. Анализ финан совой деятельности банка проводится одновременно с анализом ликвидности баланса банка и на основе полученных результатов делают вывод относительно надежности банка в целом.
Особое значение в обеспечении устойчивости банка имеет использование современных приемов менеджмента и маркетинга.
Под банковским менеджментом понимают управление деятельностью банка по различным направлениям, в том числе управление депозитными, ссудны ми, расчетно-кассовыми операциями, ликвидностью, доходностью банка, рисками в его деятельности, персоналом. Основополагающими моментами в менеджменте являются правильная постановка цели и выбор соответствующих инструментов для се достижения. Для каждого банка прежде всего должны быть ясны его цели. Цели коммерческого банка определяются с позиции его доходности, рентабель ности, ликвидности, структуры баланса, направлений деятельности (депозитная политика, политика на финансовом рынке, в области кредитования, ссудного про цента и др.). В каждом конкретном случае могут быть общие цели (в целом по бан ку, на перспективу) и частные цели, формируемые как текущие задачи.
Наряду со стратегической ориентацией банка, определяющей успех банковской деятельности, можно выделить качество и квалификацию мене джмента, его маркетинговую активность. Западные банки смогли сделать качественный скачок в развитии прежде всего благодаря прекрасно налаженному менеджменту и маркетингу.
Под маркетингом понимают вид деятельности по удовлетворению общественных потребностей посредством обмена . Маркетинг — это рыноч ная стратегия по созданию, продвижению и сбыту продуктов/услуг. Банков ский маркетинг представляет собой определенный набор технических приемов, целью применения которых является удовлетворение потребностей клиентов доходным для банка образом. Основной мотив банковского маркетинга — удов летворение потребностей клиентов путем дифференциации услуг при заинтере сованности работников в результатах своего труда для достижения рентабельно сти банка.
Финансовое состояние банка — это комплексное понятие, которое харак теризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использо вание финансовых ресурсов.
Внутренний аудит предполагает оценку, контроль и анализ основных направлений деятельности банка с точки зрения самого банка, его представлений об эффективности работы, целесообразности проведения тех или иных банков ских операций и оказания услуг, их доходности и пр.
Внешний аудит проводится центральным банком, другими коммерческими банками, налоговым органом, аудиторскими фирмами и прочими организациями, а также клиентами (реальными и потенциальными) коммерческого байка.
Весьма важен для банка не только внутренний анализ его деятельности, но и сравнение своих результатов работы с результатами работы других банков. В условиях рыночной экономики важно проследить также тенденции развития банковской системы на национальном уровне.
В мировой банковской практике существуют два основных подхода к оценке деятельности коммерческих байков:
1) на основе анализа системы показателей конкретного банка и их сравне ния с аналогичными показателями первоклассных банков;
2) на базе рейтинговой оценки2, производимой надзорными органами.
В международной практике используются разные методики составления банковских рейтингов. Обычно оценку надежности банков, или банковский рей тинг, проводят центральныс банки или государственные органы надзора за рабо той банков.
Однако правительственные орган ы во многих странах мира в отличие от спе циализированных рейтинговых агентств пе публикуют результаты своих иссле дований, чтобы не повлиять па отношение к этим банкам со стороны акционеров и клиентов (реальных и потенциальных).
Рейтинговая оценка может быть проведена специальным рейтинговым агент ством иа основании соглашения с банком. Она призвана защитить интересы банка и его клиентов. По банковскому рей тингу можно судить о финансовом положении кредитного института, его месте и роли в банковской системе.
Единой универсальной методики анализа устойчивости, надежности банка не существует (не только в России, но и за рубежом), поскольку банки различаются по функциональному признаку, набору выполняемых операций и услуг, составу клиентов, территориальному признаку, проводимой политике на финансовых рын ках и т.д.
